踩雷天職國際 施美藥業(yè)IPO被拖慢

　　踩雷天職國際 施美藥業(yè)IPO被拖慢

　　北京商報記者 丁寧

　　江西施美藥業(yè)股份有限公司(以下簡稱“施美藥業(yè)”)正在闖關(guān)創(chuàng)業(yè)板，已排隊逾一年。目前，施美藥業(yè)創(chuàng)業(yè)板IPO處于二輪問詢階段，還未有新進展。值得一提的是，施美藥業(yè)創(chuàng)業(yè)板IPO聘請的會計師事務(wù)所為天職國際會計師事務(wù)所(特殊普通合伙)(以下簡稱“天職國際”)，天職國際近期被暫停從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)6個月，這也意味著公司IPO進度或?qū)⒈煌下��?/p>

　　聘請的審計機構(gòu)被罰

　　施美藥業(yè)IPO所聘請的審計機構(gòu)被罰。

　　深交所官網(wǎng)顯示，施美藥業(yè)創(chuàng)業(yè)板IPO于2023年6月28日獲得受理，同年7月24日進入已問詢階段，今年1月31日發(fā)出第二輪審核問詢函，截至目前還未對外披露二輪問詢回復(fù)意見。公司聘請的保薦機構(gòu)為國金證券股份有限公司，會計師事務(wù)所為天職國際，律師事務(wù)所為北京浩天律師事務(wù)所，評估機構(gòu)為沃克森(北京)國際資產(chǎn)評估有限公司及中銘國際資產(chǎn)評估(北京)有限責(zé)任公司。

　　據(jù)證監(jiān)會官網(wǎng)，由于涉及奇信股份財務(wù)造假案，證監(jiān)會對天職國際責(zé)令改正，給予警告，沒收業(yè)務(wù)收入約367.92萬元，處以約2339.62萬元罰款，合計罰沒約2707.54萬元，并暫停從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)6個月。

　　據(jù)了解，天職國際在奇信股份年報審計中未勤勉盡責(zé)，制作、出具的審計報告存在虛假記載，經(jīng)另案查明，奇信股份2015年至2019年年度報告存在虛增收入、利潤總額等信息披露違法違規(guī)行為。天職國際為奇信股份財務(wù)報表提供審計服務(wù)，審計業(yè)務(wù)收入合計約367.92萬元(稅后)。天職國際均出具了標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的審計報告，存在虛假記載。同時，天職國際偽造、篡改、毀損審計工作底稿。

　　在業(yè)內(nèi)人士看來，聘請的審計機構(gòu)被暫停證券服務(wù)業(yè)務(wù)，可能會對施美藥業(yè)IPO產(chǎn)生一定影響。投融資專家許小恒表示，IPO公司踩雷中介機構(gòu)的案例之前時有出現(xiàn)，可能會在一定程度上拖慢公司的IPO進程，未來也不排除相關(guān)IPO公司會更換中介機構(gòu)。

　　針對該事項對公司的影響、公司是否換所等問題，北京商報記者向施美藥業(yè)方面發(fā)去采訪函，但截至記者發(fā)稿，未收到公司回復(fù)。

　　頭頂逾6200萬元商譽

　　除了踩雷審計機構(gòu)，施美藥業(yè)若想成功實現(xiàn)上市也并非易事，在審核過程中，公司賬上大額商譽問題被深交所關(guān)注。

　　截至2023年底，施美藥業(yè)賬上商譽6222.23萬元，系公司2016年收購山東創(chuàng)新藥物研發(fā)有限公司(以下簡稱“山東創(chuàng)新”)100%股權(quán)所產(chǎn)生。購買日山東創(chuàng)新可辨認凈資產(chǎn)公允價值為1677.77萬元，公司將此次股權(quán)交易價格7900萬元與收購日山東創(chuàng)新可辨認凈資產(chǎn)公允價值1677.77萬元之間的差額確認商譽6222.23萬元。

　　資料顯示，山東創(chuàng)新主要開展仿制藥研究與開發(fā)、仿制藥一致性評價、改良型創(chuàng)新藥研發(fā)、創(chuàng)新藥研發(fā)等系列相關(guān)業(yè)務(wù)，是施美藥業(yè)主營業(yè)務(wù)的重要組成部分。

　　中國企業(yè)資本聯(lián)盟副理事長柏文喜表示，商譽是IPO審核時的一個重要關(guān)注點。商譽較高對企業(yè)運營而言將會推高企業(yè)凈資本回報率的壓力，一旦計提商譽減值，也會直接影響企業(yè)業(yè)績，從而加大企業(yè)經(jīng)營難度。

　　值得一提的是，2018年12月，施美藥業(yè)將山東創(chuàng)新100%股權(quán)整體作價1億元轉(zhuǎn)讓給了實控人江鴻、鴻匯投資以及鴻康投資，2019年11月施美藥業(yè)又以原價從江鴻、鴻匯投資以及鴻康投資購回山東創(chuàng)新100%股權(quán)。

　　截至招股書簽署日，江鴻直接持有公司5756.2萬股，占公司股份總數(shù)的54.82%。同時江鴻作為鴻匯投資的執(zhí)行事務(wù)合伙人，持有鴻匯投資86%的財產(chǎn)份額，從而間接持有公司16.38%的股份。綜上，江鴻直接和間接持有公司71.2%的權(quán)益，并擔(dān)任公司董事長、總經(jīng)理一職，故江鴻為公司的控股股東、實際控制人。

　　對于上述情況，在首輪問詢中，深交所要求施美藥業(yè)說明2018年將山東創(chuàng)新100%股權(quán)出售給公司實際控制人后于2019年又將山東創(chuàng)新100%股權(quán)購回的原因及合理性。

　　申報前分紅超3000萬元

　　在IPO申報前，施美藥業(yè)于2022年進行現(xiàn)金分紅3000.9萬元。

　　招股書顯示，施美藥業(yè)是一家以研發(fā)為核心驅(qū)動力的創(chuàng)新型醫(yī)藥企業(yè)，報告期內(nèi)專注于仿制藥的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售，核心業(yè)務(wù)主要包括醫(yī)藥研發(fā)與定制化生產(chǎn)業(yè)務(wù)和化學(xué)藥制劑生產(chǎn)銷售業(yè)務(wù)。

　　2022年4月8日，公司召開第三屆董事會第六次會議，公司擬分配利潤3000.9萬元(含稅)。2022年4月28日，公司召開股東大會，審議通過了前述利潤分配議案。除零星小股東無法聯(lián)系外，2022年6月28日已完成本次現(xiàn)金股利派發(fā)。

　　財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，2021—2023年，施美藥業(yè)實現(xiàn)的營業(yè)收入分別約為1.48億元、1.84億元、4.03億元；對應(yīng)實現(xiàn)的歸屬凈利潤分別約為5153.65萬元、7558.31萬元、2.08億元。經(jīng)計算，公司2022年現(xiàn)金分紅占當(dāng)年凈利的比例接近40%。

　　此次創(chuàng)業(yè)板IPO，施美藥業(yè)擬募集資金不超6.08億元，分別投向手性降壓藥物研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化建設(shè)項目，山東創(chuàng)新藥物研發(fā)、制劑生產(chǎn)基地建設(shè)項目，山東科新原料藥生產(chǎn)基地建設(shè)項目，擬分別投入2.45億元、2.3億元、1.32億元。

　　在首輪問詢中，深交所要求施美藥業(yè)說明募投項目新增原料藥生產(chǎn)新業(yè)務(wù)與現(xiàn)有產(chǎn)品業(yè)務(wù)的區(qū)別及聯(lián)系，公司是否具備相關(guān)人員、技術(shù)、市場儲備等問題。